중동전쟁이 걱정된다면 정유주를 살펴볼 때 - 엑손모빌, 쉐브론, 옥시덴탈

저는 최근 이란의 이스라엘 공습에 정말 큰 충격을 받았는데요. 여러분은 어떠졌나요?
중동전쟁이 걱정된다면 정유주를 살펴볼 때가 왔습니다.

정유주는 고배당과 인플레이션 방어, 중동리스크 헷징을 위한 최고의 투자처 중 하나입니다.
미국시장에 상장된 엑손모빌(NYSE:XON), 셰브론(NYSE:CVX), 옥시덴탈(NYSE:OXY)은 세계에서 가장 큰 정유사들로, 국제 유가와 배당 정책, 사업 확장에 있어 중요한 기업들입니다.

이번 글에서는 왜 지금 정유주에 투자해야 하는지, 각 회사의 주가 변동, 배당 성향, 그리고 실적에 대해 깊이 분석해보겠습니다.

왜 지금 정유주 투자에 관심을 가져야 하는가?

정유주에 대한 투자는 현 시점에서 여러 가지 중요한 이유로 관심을 받을 만합니다. 특히 국제 정세와 경제적인 요소들이 복합적으로 작용하면서 유가가 상승할 가능성이 높아지고 있습니다. 이란-이스라엘 전쟁, 글로벌 금리 하락 흐름, OPEC+의 감산 결정 등 다양한 요인들이 유가에 영향을 주며, 정유주는 이러한 상황에서 중요한 투자 자산으로 부상하고 있습니다.

원유 시추선 - 석유는 여전히 세계 에너지 점유율 1위

💡 이란-이스라엘 전쟁과 중동 갈등

2024년 10월, 이란과 이스라엘 사이의 갈등이 극단으로 치달았습니다. 이란은 이스라엘에 대한 대규모 미사일 공격을 감행했고, 이스라엘도 이에 대한 반격으로 이란과 그 연합군에 대한 공습을 이어가고 있습니다. 이 갈등은 단순히 이스라엘과 이란 간의 분쟁에 그치지 않고, 중동 전역으로 확산될 가능성이 큽니다. 이란은 중동 내에서 "저항의 축(axis of resistance)"이라고 불리는 헤즈볼라, 하마스, 예멘 후티 반군 등 다양한 무장 단체들을 지원하며 이스라엘을 압박하고 있으며, 이러한 충돌은 전 지역에 영향을 미치고 있습니다 출처: Chatham House

미국은 이 갈등이 확산될 것을 우려하여, 항공모함을 포함한 군사력을 동부 지중해로 배치하고 있으며, 추가적인 공습도 고려하고 있습니다. 만약 이 전쟁이 레바논, 시리아, 예멘 등 중동 전역으로 확산된다면, 석유 공급망에 큰 타격을 입힐 수 있습니다. 이 지역은 세계 원유 공급의 핵심 지역으로, 석유 가격이 급등할 가능성이 큽니다. 전문가들은 이러한 지정학적 위기가 유가를 끌어올릴 가능성이 매우 높다고 보고 있습니다.

💡 글로벌 금리 하락과 달러 가치 변동

미국을 포함한 전 세계적으로 금리 하락이 진행되면서, 달러 가치와 국제 유가의 움직임에 중요한 변화가 예상됩니다. 원유는 전 세계에서 달러로 거래되기 때문에, 달러 가치가 하락하면 상대적으로 원유 가격이 상승하는 경향이 있습니다. 최근 몇 년간 고금리 기조가 이어지며 경제 성장이 둔화되었으나, 금리 하락이 시작되면서 원유 수요가 증가할 가능성이 큽니다. 이는 글로벌 경제 성장과 함께 원유 가격이 다시 상승할 수 있는 환경을 제공합니다.

미국 대표 정유사 3개 종목 요약

자세한 분석에 앞서 각 종목 별 특성에 대해 간단히 요약해서 보여드리겠습니다.

1. 엑손모빌(Exxon Mobil,티커 XON) - 세계 최대 정유사

1-1. 사업내용

엑손모빌(Exxon Mobil)은 세계 최대의 에너지 기업 중 하나로, 석유, 가스 탐사, 정유, 화학 제품 생산, 저탄소 에너지 전환에 중점을 두고 있습니다. 주요 자산으로는 미국 퍼미안 분지, 기아나 해양 유전, 그리고 최근 파이오니어 셰일가스 합병을 통해 가속화된 셰일가스 생산이 있습니다.
엑손모빌은 또한 저탄소 에너지 전환에 적극 나서며 탄소포집 기술, 수소 생산, 재생에너지 분야에서 혁신적인 프로젝트를 진행하고 있습니다.

엑손모빌은 글로벌 유가 상승의 수혜를 받는 주요 기업 중 하나이며, 사업의 비중은 다음과 같습니다:

• 석유/가스 생산: 60%
• 화학: 20%
• 저탄소 기술 및 재생에너지: 10%

1-2. 매출 및 영업이익, 순이익, 주가 흐름

엑손모빌의 최근 5년간 주요 재무 데이터는 아래와 같습니다:

• 2020년 팬데믹으로 인해 매출과 순이익이 감소하였으나, 2021년 유가 회복과 함께 실적이 반등했습니다.
• 2022년 국제 유가 상승으로 인해 2021년 대비 더욱 강력한 실적을 기록하며, 주가는 꾸준히 회복세를 유지하고 있습니다 출처: Seeking Alpha 출처: Stock Analysis.

1-3. 최근 뉴스

1. 엑손모빌의 저탄소 프로젝트: 엑손모빌은 최근 세계 최대의 탄소포집 프로젝트를 추진 중입니다. 이 프로젝트는 수소 및 암모니아 생산 과정에서 발생하는 이산화탄소를 98% 이상 포집해 탄소 중립을 달성하는 것을 목표로 하고 있습니다. 이 프로젝트는 저탄소 경제 전환의 핵심 사례로 주목받고 있습니다 출처: Exxon Investor Presentation.

2. 엑손모빌의 리튬 생산 투자: 엑손모빌은 리튬 생산에 진출하며, 전기차 배터리 산업으로까지 사업 영역을 확장했습니다. 엑손모빌은 SK On과 협력해 미국 내 전기차 배터리 제조를 위한 리튬 공급 계약을 체결했으며, 이는 전통적인 에너지 회사로서의 이미지에서 탈피하는 전략적 움직임으로 평가됩니다 출처: Seeking Alpha.

1-4. 엑손모빌(Exxon Mobil) 2024년 배당성과 분석

엑손모빌은 분기별 배당을 지급하는 종목입니다. 현재 주가는 $115.27입니다. 2024년은 국제 유가 상승 및 글로벌 경제 회복에 따른 배당이 꾸준히 지급될 것으로 보입니다.

1-5. 엑손모빌 최근 5년간 배당 분석

💡 엑손모빌 투자자 프레젠테이션 보기 Exxon Mobil Investor Presentation

#엑손모빌 #배당귀족주 #저탄소에너지 #리튬투자 #정치갈등

2. 셰브론 (Chevron) - 미국 2위 정유사

셰브론은 미국 내 2위 정유사로, 글로벌 자산을 운영하고 있습니다. 특히 저탄소 에너지로의 전환에 적극적인 기업으로, 재생에너지와 수소, 탄소 포집 기술에 대한 투자가 두드러집니다.

2-1. 사업내용

셰브론(Chevron)은 미국의 대표적인 다국적 에너지 기업으로, 주로 석유, 천연가스 탐사 및 생산에 중점을 두고 있습니다. 특히 **퍼미안 분지(Permian Basin)**에서 기록적인 생산량을 달성하고 있으며, 최근 Hess 인수를 통해 글로벌 에너지 자산을 더욱 강화하고 있습니다. 셰브론의 사업은 크게 **업스트림(탐사 및 생산)**과 다운스트림(정유 및 화학) 부문으로 나뉩니다. 업스트림은 주로 원유 및 가스 생산을 담당하고 있으며, 다운스트림 부문은 정유 및 화학 제품을 생산합니다 출처: Chevron.

셰브론의 주요 사업 비중:

• 석유/가스 생산: 65%
• 저탄소 에너지 및 기술: 15%
• 화학 및 기타: 10%

2-2. 매출 및 영업이익, 순이익, 주가 흐름

셰브론의 최근 5년간 주요 재무 데이터는 다음과 같습니다:

• 2020년 팬데믹으로 인해 매출과 순이익이 감소하였으나, 2021년 유가 회복과 함께 실적이 급격히 상승했습니다.
• 2022년 국제 유가 상승으로 인해 매출과 순이익이 2021년 대비 크게 증가하며, 셰브론은 글로벌 에너지 시장에서 더욱 중요한 위치를 확보했습니다 출처: Seeking Alpha.

2-3. 최근 뉴스

1. 셰브론의 허리케인 대응: 셰브론은 2024년 허리케인 '헬레네' 피해 지역 복구를 위해 $250,000를 기부하며, 지역 사회를 지원하는 데 앞장섰습니다. 이는 셰브론의 지속 가능한 경영 및 지역 사회와의 협력을 보여주는 사례로 평가받고 있습니다 출처: Chevron.

2. 셰브론의 CCS(탄소 포집 및 저장) 프로젝트: 셰브론은 호주 해안에서 탄소 포집 기술(CCS)을 도입하여 탄소 배출량을 줄이는 프로젝트를 진행 중입니다. 이 기술은 온실가스를 포집하여 저장하는 것으로, 셰브론이 저탄소 경제로의 전환을 선도하고 있다는 점에서 주목할 만합니다 출처: Chevron.

2-4. 셰브론(Chevron) 2024년 배당성과 분석

셰브론은 분기별 배당을 지급하는 종목입니다. 현재 주가는 $150.74입니다. 2024년에는 유가 상승 및 글로벌 경제 회복에 따라 배당이 꾸준히 지급되고 있습니다.

2-5. 셰브론 최근 5년간 배당 분석

💡 셰브론 투자자 프레젠테이션 보기 Chevron Investor Presentation

#셰브론 #배당왕족주 #저탄소에너지 #허리케인지원 #환경논란

3. 옥시덴탈 페트롤리엄 (Occidental Petroleum) - 셰일 혁명의 선두주자

옥시덴탈은 셰일 혁명에서 두각을 나타내고 있는 기업으로, 미국 내에서 셰일가스 생산 비중이 매우 높습니다. 최근 몇 년간 셰일가스 시장의 확대로 인해 성장세가 두드러집니다.

3-1. 사업내용

옥시덴탈 페트롤리엄(Occidental Petroleum, OXY)은 미국을 중심으로 주요 석유 및 가스 생산을 담당하는 에너지 회사입니다. 주로 미국 퍼미안 분지(Permian Basin), DJ 분지, 그리고 멕시코만에서의 해양 자산을 통해 원유와 천연가스를 생산하고 있으며, 중동과 북아프리카 지역에서도 주요 자산을 운영하고 있습니다. 또한, 자회사를 통해 화학 제품(OxyChem)과 저탄소 기술(Oxy Low Carbon Ventures)에도 진출하여 전통 에너지와 친환경 에너지를 모두 다루는 종합 에너지 기업으로 성장하고 있습니다.

옥시덴탈의 주요 사업 비중:

• 셰일가스 및 석유 생산: 70%
• 저탄소 기술 및 재생에너지: 10%
• 화학 및 기타: 20%

3-2. 매출 및 영업이익, 순이익, 주가 흐름

옥시덴탈의 최근 5년간 주요 재무 데이터는 다음과 같습니다:

• 2020년 팬데믹 동안 매출과 순이익이 감소했지만, 2021년 유가 상승으로 다시 반등했습니다.
• 2022년 국제 유가 상승은 옥시덴탈의 실적에 크게 기여했으며, 회사는 안정적인 성장세를 이어가고 있습니다 출처: Seeking Alpha 출처: Stock Analysis.

3-3. 최근 뉴스

1. 워렌 버핏의 옥시덴탈 투자: 유명한 투자자 워렌 버핏이 운영하는 버크셔 해서웨이는 최근 옥시덴탈의 대규모 지분을 매입했습니다. 버핏은 옥시덴탈의 저평가된 에너지 자산과 회사의 고배당 정책에 큰 매력을 느꼈다고 밝혔습니다. 이는 옥시덴탈이 투자자들 사이에서 더욱 주목받는 이유 중 하나입니다 출처: MarketBeat.

2. 저탄소 기술 확장: 옥시덴탈은 세계 최대의 탄소포집 및 저장(CCS) 프로젝트를 추진 중이며, 저탄소 경제로의 전환에 앞장서고 있습니다. 특히, 자회사 Oxy Low Carbon Ventures를 통해 친환경 기술 개발에 막대한 투자를 하고 있으며, 이 프로젝트는 전 세계적인 주목을 받고 있습니다 출처: Occidental 출처: Seeking Alpha.

3-4. 옥시덴탈 페트롤리엄(Occidental Petroleum) 2024년 배당성과 분석

옥시덴탈 페트롤리엄은 분기별 배당을 지급하는 종목입니다. 현재 주가는 $62.15입니다. 2024년에는 유가 상승과 회사의 실적에 맞춰 배당이 꾸준히 지급되고 있습니다.

3-5. 옥시덴탈 최근 5년간 배당 분석

💡 옥시덴탈 페트롤리엄 투자자 프레젠테이션 보기 Occidental Investor Presentation

#옥시덴탈 #배당귀족주 #탄소포집 #워렌버핏보유주

결론

엑손모빌, 셰브론, 옥시덴탈은 모두 고배당주로서 안정적인 배당 수익과 유가 상승에 따른 자본 이득을 제공하는 매력적인 투자처입니다.
엑손모빌은 안정적인 배당 지급과 유가 변동성에 대한 강력한 방어력을 보유하고 있으며, 셰브론은 저탄소 에너지로의 전환과 함께 장기적인 성장 가능성을 보여줍니다.
옥시덴탈은 셰일가스 부문에서 탁월한 성과를 내며, 향후 성장이 기대되는 기업입니다.

#엑손모빌 #셰브론 #옥시덴탈 #정유주 #WTI #국제유가 #배당투자